美國(guó)CPI將臨！超級(jí)央行周前“寬松正駛離” 黃金1846美元稍低 原油遇上海再封控承壓120死守

　　美國(guó)CPI關(guān)鍵通脹數(shù)據(jù)公布前，美債收益率9日續(xù)升，美元上漲。隨著白宮再度為高通脹數(shù)據(jù)打預(yù)防針后，四大指數(shù)尾盤加速拋售。黃金10日亞市早盤報(bào)在1846美元稍稍走低，原油則面臨上海再封控，承壓死守120美元不破。

　　美國(guó)經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)方面，勞工部公布最新失業(yè)金數(shù)據(jù)，上周初領(lǐng)失業(yè)金人數(shù)報(bào)22.9萬人，較前次修正后的20.2萬增加2.7萬人，遠(yuǎn)低于市場(chǎng)預(yù)期，創(chuàng)今年2月以來新高。續(xù)領(lǐng)失業(yè)金人數(shù)報(bào)130.6萬人，略低于市場(chǎng)預(yù)期的130.5萬人。

　　政經(jīng)消息，美國(guó)5月消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)(CPI)將于周五公布，此為美聯(lián)儲(chǔ)升息路線參考的關(guān)鍵通脹指標(biāo)。華爾街期待看到通脹出現(xiàn)降溫的趨勢(shì)，市場(chǎng)預(yù)估5月核心CPI將較上月降溫，自4月的0.6%微降至0.5%，年增率降至8.2%，維持8%以上。

　　美國(guó)財(cái)政部長(zhǎng)耶倫近期預(yù)期通脹將保持高位，白宮周四再度為通脹數(shù)據(jù)提前打預(yù)防針，白宮新任新聞秘書Karine Jean-Pierre周四透露，白宮預(yù)計(jì)通脹數(shù)字將會(huì)上升，預(yù)計(jì)俄烏戰(zhàn)爭(zhēng)將對(duì)核心CPI產(chǎn)生一些影響。

　　美國(guó)總統(tǒng)拜登周四表示，高通脹是美國(guó)經(jīng)濟(jì)的禍根，美國(guó)政府期望可以降低處方藥和兒童保育費(fèi)用，來抵消高昂的食品和能源價(jià)格。

　　歐洲央行(ECB)周四利率按兵不動(dòng)，決議于7月1日結(jié)束購(gòu)債計(jì)劃(QE)，擬于7月例會(huì)啟動(dòng)升息循環(huán)，同時(shí)暗示若未來通脹情況仍未改善甚至惡化，9月可能大幅升息。市場(chǎng)分析，歐洲通脹意外攀升與美聯(lián)儲(chǔ)積極緊縮貨幣政策，為歐洲央行在貨幣政策正常化前帶來壓力。

　　全球新冠疫情持續(xù)蔓延，美國(guó)約翰霍普金斯大學(xué)(Johns Hopkins University)數(shù)據(jù)指出，全球確診數(shù)已飆破5.34億例，死亡數(shù)突破630萬例。全球184個(gè)國(guó)家/地區(qū)接種超過119億劑疫苗。

　　周四(6月9日)，烏克蘭總統(tǒng)澤連斯基簽署一項(xiàng)法令，頒布烏克蘭國(guó)家安全與國(guó)防委員會(huì)(NSDC)的決定，對(duì)俄羅斯領(lǐng)導(dǎo)人實(shí)施制裁。俄羅斯總統(tǒng)普京、新聞秘書佩斯科夫、總理米什烏斯廷等人均被列入制裁名單。

　　烏克蘭總統(tǒng)的網(wǎng)站上公布了第400/2022號(hào)法令，該文件寫道：“頒布烏克蘭國(guó)家安全和國(guó)防委員會(huì)于2022年6月9日作出的關(guān)于引入個(gè)人特殊經(jīng)濟(jì)和其他限制性措施(制裁)的決定�！眹�(guó)家安全委員會(huì)的相關(guān)決定還附在該法令的附件中，并附有制裁對(duì)象的名單。

　　貴金屬市場(chǎng)：

　　黃金期貨周四收低，美國(guó)5月消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)(CPI)報(bào)告即將出爐，市場(chǎng)預(yù)期可能強(qiáng)化美聯(lián)儲(chǔ)大幅升息的理由，使美元堅(jiān)挺，并讓美債收益率保持在高水平。美元升值和美債收益率上揚(yáng)、尤其是10年期國(guó)債回升到3%以上，是打壓金價(jià)和其他貴金屬的主因。

　　OANDA資深分析師Edward Moya表示，強(qiáng)勢(shì)美元正在抑制金價(jià)，交易員越來越擔(dān)心全球通脹居高不下，經(jīng)濟(jì)成長(zhǎng)減緩，雖然各國(guó)央行正在撤離寬松貨幣政策。歐洲央行(ECB)周四宣布擬于7月啟動(dòng)十多年來首次升息，Moya提到說，歐洲央行必須強(qiáng)悍應(yīng)對(duì)通脹，但可能也需要出動(dòng)工具，處理意大利債務(wù)大幅增加的問題。

　　RJO Futures資深市場(chǎng)策略師Bob Haberkorn指出，歐洲央行在7月啟動(dòng)升息后將繼續(xù)升息，讓市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)胃口打開一些，并擴(kuò)散到黃金市場(chǎng)。

　　至于美國(guó)5月CPI，Moya提出觀點(diǎn)認(rèn)為，若是數(shù)據(jù)出乎市場(chǎng)意料，黃金投資人將面臨國(guó)債收益率大幅上揚(yáng)的風(fēng)險(xiǎn)。她稱：“市場(chǎng)上一直有定價(jià)尚未完全反映美聯(lián)儲(chǔ)緊縮的聲音，收益率若大幅飆升，可能讓不付息的黃金受到打壓�！�

　　AvaTrade首席市場(chǎng)策略師Naeem Aslam指出，市場(chǎng)普遍預(yù)期美國(guó)通脹已經(jīng)觸頂，若果真如此，美聯(lián)儲(chǔ)貨幣政策將保持在自動(dòng)駕駛狀態(tài)，金價(jià)將有上漲空間。

　　技術(shù)面來看，Kitco資深分析師Jim Wyckoff表示，空頭下一個(gè)近期下行目標(biāo)，是把黃金期貨壓低到每盎司1800美元這個(gè)穩(wěn)定支持價(jià)位以下。

　　原油市場(chǎng)：

　　汽油期貨價(jià)格周四飆漲，再創(chuàng)歷史新高，而原油期貨價(jià)格在觸及3個(gè)月高點(diǎn)后小幅下跌。WTI與布倫特原油期貨周三均創(chuàng)3月8日以來，最高的收盤價(jià)。分析師表示，美國(guó)強(qiáng)勁的汽油需求仍是原油期貨的推動(dòng)力。美國(guó)能源資訊署(EIA)周三公布，上周截至6月3日，美國(guó)汽油庫(kù)存減少80萬桶，盡管油價(jià)創(chuàng)下歷史新高，但隱含的需求卻大增。

　　隨著美國(guó)夏日駕車旺季到來，石油產(chǎn)品庫(kù)存緊繃可能仍是原油價(jià)格支撐力。Oanda高級(jí)市場(chǎng)分析師Edward Moya報(bào)告指出：“原油出現(xiàn)的任何疲軟都可能是短暫的，因?yàn)檫@將是有史以來最繁忙的駕駛季節(jié)之一。即使汽油價(jià)格邁向每加侖6美元，大眾壓抑已久的度假和旅行需求也會(huì)被優(yōu)先滿足，對(duì)原油的需求也將保持強(qiáng)勁�！�

　　然而，分析師將原油期貨價(jià)格壓力部分歸因于上海重啟封控。本周稍早上海甫解封，閔行區(qū)又宣布11日起恢復(fù)封控，以“鞏固疫情防控成果、控制疫情風(fēng)險(xiǎn)”。天然氣期貨交易震蕩，本周初收登近14年高點(diǎn)的天然氣，周三收低。

　　這主要是因Freeport LNG營(yíng)運(yùn)的德州LNG出口設(shè)施爆炸起火，消息傳出后，天然氣價(jià)格下跌，因市場(chǎng)認(rèn)為大火削減了出口需求。該設(shè)施的天然氣日產(chǎn)能為20億立方英尺，約占美國(guó)產(chǎn)能2%。

　　然而在EIA周四公布天然氣庫(kù)存報(bào)告后，天然氣期貨又反彈大漲。EIA公布，上周天然氣庫(kù)存增加970億立方英尺，符合華爾街日?qǐng)?bào)調(diào)查的分析師預(yù)期。這使天然氣庫(kù)存量較5年均值。低了3400億立方英尺。