這個(gè)時(shí)代不買黃金就是“等死”

　　自從2008年金融危機(jī)之后，全球貨幣市場(chǎng)突然增加的流動(dòng)性給整個(gè)資本市場(chǎng)釀造了眾多大波動(dòng)行情，再加上全球經(jīng)濟(jì)一體化進(jìn)程和信息化程度的提高，世界上任何一個(gè)角落發(fā)生問題，都會(huì)直接或間接的影響到全球市場(chǎng)。

　　從熱炒美聯(lián)儲(chǔ)量化寬松貨幣政策，到追逐歐洲債務(wù)危機(jī)，再到關(guān)注東亞局勢(shì)、人民幣匯率，目前又出現(xiàn)了中東事件，每一次“突變”對(duì)黃金市場(chǎng)的影響都舉足輕重，從而投資者將這些事件歸納為影響黃金價(jià)格走勢(shì)的主要因素，并進(jìn)行著樂此不疲的方向判斷。其實(shí)不然，黃金價(jià)格從四十年前的40美元每盎司漲到現(xiàn)在的1400美元每盎司，期間，地緣政治和金融風(fēng)暴等對(duì)黃金價(jià)格走勢(shì)的影響到底多大，恐怕沒有一個(gè)經(jīng)濟(jì)學(xué)家敢去肯定，更不用說投資者了。

　　自從人類有了信用的交換，借貸和償還的金融活動(dòng)就一直延續(xù)，并不斷的被創(chuàng)新。主權(quán)信用貨幣的重要性正是因?yàn)樗�可以將信用變成一種權(quán)利，來方便和滿足社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要。但人的懶惰和自人類誕生以來沿襲至今，并沒有發(fā)生任何改變，這也使得人類的發(fā)展有了一個(gè)基本的規(guī)律，就是什么樣的制度能夠激勵(lì)人們更多的勞動(dòng)，又在很大程度規(guī)避懶惰和過分的自私，這樣的制度就會(huì)成為推動(dòng)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的前提。信用貨幣市場(chǎng)的發(fā)展正驗(yàn)證了這一點(diǎn)，荷蘭盾、英鎊、法郎、馬克、日元、美元、歐元，再到人民幣，為什么會(huì)貶值，而貶值又為什么不可逆，無論如何爭(zhēng)辯，答案是唯一的，因?yàn)樨泿攀莻鶆?wù)人發(fā)的，債務(wù)人永遠(yuǎn)希望貨幣不值錢。黃金作為非信用資產(chǎn)，和其他一些商品一樣，屬于信用貨幣的守護(hù)神，如果信用不斷擴(kuò)張，黃金及相關(guān)商品價(jià)格就會(huì)以暴漲來遏制這種擴(kuò)張。目前來看，能夠長(zhǎng)期遏制信用肆意膨脹的商品，黃金不是唯一，但是其中的佼佼者。

　　為什么說在這樣的時(shí)代不買黃金就是“等死”，其背景并不是主權(quán)信用貨幣面臨崩潰，金本位開始復(fù)辟，也不是黃金會(huì)出現(xiàn)新的用途，相反的，黃金能夠保衛(wèi)民眾財(cái)富的前提是它市場(chǎng)化的進(jìn)程，尤其是商品化程度的完善。

　　黃金、白銀作為貨幣的局限性早已是既定事實(shí)。主權(quán)信用貨幣的發(fā)明是一種適時(shí)的激勵(lì)制度，一種能夠潛意識(shí)的讓更多的人去生產(chǎn)自己用不上，別人卻需要的產(chǎn)品。交換所得的信用保管方便、流通成本低，可以變賣，也可以用來易物，更可以享受這種信用權(quán)利帶來的滿足感，人類的生產(chǎn)效率從而突飛猛進(jìn)。主權(quán)信用貨幣發(fā)展到今天，已經(jīng)成為一種如同氧氣和水一樣的人類生存必需品，隨著人類對(duì)這種資源的透支，可持續(xù)發(fā)展受到了挑戰(zhàn)。因此，從信用貨幣的角度來說，21世紀(jì)最缺的可能是氧氣、水，還有信用。

　　美國作為全球的債務(wù)人，他也是自私的，想減少債務(wù)，一是賴賬不還，二是少還錢。賴賬不還就意味著美國信用破產(chǎn)，國將不國，這似乎是不太可能的。少還錢嘛，債權(quán)人不會(huì)同意，唯一的方法就是多印點(diǎn)錢，其實(shí)是變相的少還錢。這個(gè)道理一度被國際社會(huì)承認(rèn)，并以此為借口，對(duì)美國信用進(jìn)行著從未間斷的抨擊。但抨擊不會(huì)改變一個(gè)事實(shí)，就是當(dāng)一個(gè)國家或個(gè)人出現(xiàn)負(fù)債的時(shí)候，債務(wù)人最希望的是通貨膨脹，而不是通貨緊縮。如果美國的債務(wù)都是以黃金或某種商品來體現(xiàn)，不是以美元的數(shù)量來計(jì)算，當(dāng)美國借債借到一定程度的時(shí)候，債主會(huì)考慮，他到底有沒有那么多商品還給我，或者說他有沒有能力生產(chǎn)那么多商品還我，一旦債主發(fā)現(xiàn)對(duì)方?jīng)]有那么多商品或生產(chǎn)能力的時(shí)候，借貸行為就會(huì)停止。但當(dāng)這種借貸形式以美元體現(xiàn)的時(shí)候，你很難知道他到底能不能還上，你甚至不知道美元從何而來。

　　回到前一個(gè)問題，一個(gè)國家要想讓自己發(fā)行的信用貨幣持續(xù)堅(jiān)挺，保持適當(dāng)?shù)耐ㄘ浘o縮狀態(tài)，貨幣發(fā)行方(政府)首先就不能負(fù)債；其次，貨幣發(fā)行方時(shí)刻要成為債權(quán)人。這似乎也是不可能的事情，政府需要運(yùn)作，經(jīng)濟(jì)需要增長(zhǎng)，沒有負(fù)債，就無法形成信用體系，就沒有收入、沒有市場(chǎng)。所以，以可持續(xù)的負(fù)債形式來運(yùn)作政府是合理的，政府用各種手段去完善債務(wù)市場(chǎng)也是一種必然。在金本位、銀本位等取締后，信用貨幣市場(chǎng)的標(biāo)的發(fā)生了紊亂，作為債務(wù)人及貨幣發(fā)行方，制造通貨膨脹是一種不可逆的規(guī)律�？梢哉f主權(quán)信用貨幣的發(fā)展史，就是一部貨幣的貶值史，盡管貶的方法各有不同，其結(jié)果卻大同小異。

　　黃金作為貨幣的時(shí)代已經(jīng)過去，這一點(diǎn)不需要“強(qiáng)盜邏輯”做無謂的論證，也不需要舉例或等待證實(shí)，因?yàn)楫?dāng)電話替代了“飛鴿傳書”、信用卡替代了厚重的現(xiàn)金，全球化及信息化已經(jīng)將黃金作為貨幣的歷史擋在了20世紀(jì)。黃金作為商品的時(shí)代剛剛開始，而黃金作為商品的作用可能更加令貨幣市場(chǎng)膽寒，這種殺傷力甚至要高于將黃金當(dāng)做貨幣的時(shí)候，因?yàn)槭袌?chǎng)撮合出來的權(quán)威更具有公信力和威懾力。之前很多專家認(rèn)為金本位的回歸是對(duì)黃金價(jià)值的認(rèn)可，這種觀點(diǎn)不但荒謬，而且無知。對(duì)于信用制造者來說，黃金是敵人，但對(duì)于信用需求方來說，黃金是“守護(hù)神”，只有黃金被市場(chǎng)和民眾所用，它才是信用的“守護(hù)神”，反之就會(huì)起到反作用。將財(cái)富換成黃金來囤積縱然不對(duì)，把財(cái)富與黃金的價(jià)值來衡量卻完全沒有錯(cuò)。買黃金有很多種學(xué)問，其中一個(gè)就是你要用什么東西去買黃金。美元？歐元？人民幣？不用考慮，都可以，也必須可以。還一個(gè)是用干什么的錢去買黃金，如果是存款，可以，但如果是用創(chuàng)業(yè)或消費(fèi)的錢去買，不可以。筆者所說的不買黃金就是“等死”，其中“等死”的含義，就是誰選擇了存款，就是等死。長(zhǎng)期來看，沒有任何一個(gè)信用貨幣的存款利息能夠跑贏商品價(jià)格增長(zhǎng)速度，這一點(diǎn)千萬不要因?yàn)槟骋粋�(gè)時(shí)段內(nèi)的加息而忘卻。